بازار فین‌تک آمریکای لاتین در سال 2025 قابل توجه خواهد بود
در نیمه سال 2024، مایک پاکر، شریک در شرکت سرمایه‌گذاری QED که بر روی فین‌تک تمرکز دارد، پیش‌بینی کرد که ما به پایین‌ترین سطح سرمایه‌گذاری در استارت‌آپ‌های فین‌تک آمریکای لاتین رسیده‌ایم و یک جهش در راه است. با اینکه حرکت صعودی مستقیم نبوده، به نظر می‌رسد او درست پیش‌بینی کرده بود.
حجم دلارهای سرمایه‌گذاری شده در شرکت‌های فین‌تک مستقر در آمریکای لاتین در سال 2024 با 2.6 میلیارد دلاری که در 174 معامله سرمایه‌گذاری شده بوده، از سال 2023 که 1.5 میلیارد دلار در 241 معامله سرمایه‌گذاری شده بود فراتر رفته است. علیرغم اینکه این مجموع‌ها بزرگ نیستند، سال 2024 پیش از این 73% افزایش در حجم سرمایه‌گذاری نسبت به سال 2023 داشته است.
مجموع امسال هنوز در مقایسه با 2021 که 7.5 میلیارد دلار سرمایه‌گذاری شده و 2022 که 4.3 میلیارد دلار سرمایه‌گذاری شده بوده است، کمرنگ‌تر است. اما این ارقام نشان می‌دهند که بازار در حال بازگشت است.
پاکر در یک کنفرانس در ماه می به تعدادی از بنیان‌گذاران اولیه ما گفت که این پایین‌ترین نقطه تامین مالی حقوق صاحبان سهام در آمریکای لاتین است و به نظر می‌رسید که ما از این وضعیت خارج شده‌ایم.
حرکت صعودی را می‌توان به صورت روایتی نیز مشاهده کرد زیرا معاملات جالب فین‌تک در آمریکای لاتین در طول سال انجام شده‌اند.
شرکت کنته سیمپلس در سائوپائولو 41.5 میلیون دلار سری B به رهبری بیس 10 در ژانویه برای نرم‌افزار مدیریت هزینه و کارت‌های شرکتی خود جذب کرد. در ماه می، فلیکس پاگو 15.5 میلیون دلار برای کمک به کارگران لاتین برای ارسال پول به خانواده‌هایشان در آمریکای لاتین جمع‌آوری کرد. فین‌تک هوش مصنوعی برزیلی مگی 4 میلیون دلار در دوره‌ای به رهبری لوکس کپیتال جذب کرد. این اولین سرمایه‌گذاری لوکس در برزیل بود.
پاکر گفت که احتمالاً دو دلیل برای مشاهده افزایش در معاملات وجود دارد. یکی از دلایل این است که شرکت‌های فین‌تک آمریکای لاتین که در دوران اوج 2021 سرمایه جذب کرده‌اند، اکنون برای جمع‌آوری دور جدید پول دوباره ظهور می‌کنند—چه بهتر و چه بدتر. اما این فقط شرکت‌هایی نیستند که به دوره مالی خود پایان می‌دهند. او افزود شرکت‌اش همچنین شاهد شرکت‌های فین‌تک در پرتفولیوی خود است که به نقاط عطف رسیده‌اند و آمادگی دارند به سطح جدیدی از رشد دست یابند.
پاکر گفت: شما شرکت‌هایی داشتید که شروع به سودآوری کرده بودند و در اوایل امسال به مقیاس جالبی رسیده بودند. ما فکر کردیم که حجم معاملات از نظر کیفیت و کمیت افزایش خواهد یافت.
نیکولاس سزکاسی، یکی از بنیان‌گذاران و شریک مدیریتی در شرکت کاسِک ونچرز مستقر در سائوپائولو، گفت مطمئن نیست که امسال تفاوت زیادی در بازار فین‌تک آمریکای لاتین در مقایسه با گذشته مشاهده کرده باشد، ولی او بام پاکر در این نکته که تغییر کیفیت استارت‌آپ‌هایی که به دنبال جمع‌آوری سرمایه هستند قابل‌توجه بوده، موافق است.
سزکاسی اضافه کرد که موج اول فین‌تک در منطقه بیشتر متمرکز بر مصرف‌کننده بوده است اما اکنون آنها شاهد کارآفرینان باتجربه‌ای هستند که در حال ساخت کسب‌وکارهای زیرساختی هستند. او افزود که این امر خوب است زیرا در مقایسه با بازارهای فین‌تک در آمریکا و اروپا، آمریکای لاتین هنوز به مقدار زیادی نوآوری نیاز دارد.
او گفت: خدمات مالی که شما در آمریکا یا بازارهای پیشرفته‌تر می‌پذیرد، در منطقه بسیار نابالغ هستند.
حتی اگر بازار به جهش خود ادامه دهد، بدون مشکلات نخواهد بود. هنوز خروجی‌های قابل‌توجهی در منطقه مشاهده نشده است. IPO نوبانک در سال 2021 که در آن زمان ارزش نئوبانک را به 41 میلیارد دلار رساند، برجسته‌ترین مثال است. پس از آن، هیچ خروجی بزرگ دیگری وجود نداشته است. پاکر افزود که مکزیک، یکی از توسعه‌افته‌ترین اکوسیستم‌های منطقه، هنوز خروجی در مقیاس بزرگ نداشته است.
علاوه بر این، بیشتر تامین مالی برای شرکت‌های فین‌تک در آمریکای لاتین هنوز از منابع محلی یا شرکت‌هایی که بر منطقه تمرکز دارند د.آمده است. پاکر و سزکاسی گفتند که با این که حجم منابع محلی در حال رشد است، این امر هنوز یک عامل محدودکننده برای استارت‌آپ‌هایی که به دنبال جمع‌آوری سرمایه هستند، می‌شود.
پاکر گفت: من معتقدم که منطقه در حال حاضر از سال 2021 کمتر از حد تامین مالی شده است. ما به سرمایه‌گذاران بیشتری نیاز داریم تا آمریکای لاتین را به عنوان یک فرصت جهانی نگاه کنند و کارآفرینان باور داشته باشند که می‌توانند تغییر ایجاد کرده و تأثیرگذاری کنند.
